端口被關 監(jiān)管加碼

　　P2P進入真正洗牌年

　　2月4日是中國傳統(tǒng)二十四節(jié)氣之一的立春，但是對于整個P2P行業(yè)而言，寒冬似乎還未過去。2月4日，又有多家銀行出于風險考慮關閉了與P2P平臺的交易或充值端口，而在同一日，國務院最新發(fā)布的《關于進一步做好防范和處置非法集資工作的意見》也特別提出，密切關注投資理財、非融資性擔保、P2P網絡借貸等新的高發(fā)重點領域。

　　此前，深圳、上海、北京等多地陸續(xù)叫停P2P等新增互聯網金融公司登記注冊，最近市場人士又傳出央行于上周組織了互聯網金融專項整治小組的消息。種種跡象表明，在銀監(jiān)會網貸細則征求意見稿出臺1個月之后，監(jiān)管層對P2P行業(yè)的風險更為重視，對于整個行業(yè)的監(jiān)管也更為嚴格和謹慎。業(yè)內人士指出，2016年，對于大部分P2P平臺而言，無疑將是真正的洗牌之年。

　　“關閘” 銀行對P2P態(tài)度更謹慎

　　2月4日，懶投資官網發(fā)布公告稱，接到第三方托管平臺通知，即日起農業(yè)銀行和交通銀行充值業(yè)務進行調整，恢復時間另行通知。公告顯示，“暫不支持交通銀行充值業(yè)務，但已綁定交通銀行卡用戶可以正常提現”。

　　限制與P2P支付接口的連接已非個案。中國農業(yè)銀行（電子銀行部）于1月22日發(fā)布的《關于立即停止與違規(guī)違約支付機構合作的通知》就指出，近期P2P網貸平臺風險事件頻發(fā)，涉及客戶群體及資金損失金額較大，引起社會和輿論廣泛關注。“部分第三方支付機構向P2P平臺提供了農行卡支付通道，導致風險蔓延至我行，給我行聲譽帶來極大的負面影響。” 為此，農業(yè)銀行要求“立即關閉全部涉P2P交易接口”。

　　而就在2月3日，信融財富發(fā)布公告稱，“接第三方支付公司通知，招商銀行支付接口將進行升級調整。自2016年2月5日起，信融財富的招商銀行充值通道（含網關支付與無網銀支付）將暫時關閉，充值通道關閉不影響用戶的正常提現，恢復時間另行通知�！睂Υ�，招商銀行表示，招行一直在加強電子支付的風險管理工作，也一貫以保障客戶資金安全作為首任，非常關注P2P平臺存在的業(yè)務風險問題。

　　懶財網CEO陶偉杰稱，未來恐有越來越多的銀行會選擇跟隨這幾家銀行的策略。開鑫貸總經理周治翰也表示，銀行此舉對P2P業(yè)務的影響較大，因為目前大部分P2P平臺都采取第三方支付的形式，一旦銀行關閉端口的行為繼續(xù)蔓延，P2P平臺業(yè)務的正常開展將會受到直接影響。

　　除了關閉交易或充值的窗口，對于此前不少銀行和P2P機構開展合作的資金存管業(yè)務，部分銀行也表示出了謹慎的態(tài)度。盡管在2015年初，招行上海分行與你我貸曾簽署戰(zhàn)略合作協(xié)議，但招行4日對《經濟參考報》記者表示，目前招行對P2P業(yè)務正在加強研究，積極制定相關客群準入標準和發(fā)展策略，但總行尚未批準分行開展P2P資金存管業(yè)務。

　　民信貸公關總監(jiān)楊柳分析認為，隨著P2P行業(yè)風險事件的逐漸增加，部分商業(yè)銀行或許會考慮到聲譽風險等，暫�；蛘呦拗粕鍼2P支付接口。

　　不過，周治翰表示，目前國內網貸業(yè)成交量已經到了萬億，如果銀行都關閉端口的話，P2P平臺的生存就成了問題。加之目前經濟整體呈下行趨勢，網貸平臺的優(yōu)質資產越來越難獲取，擔心行業(yè)產生“蝴蝶效應”，讓合法合規(guī)的優(yōu)質平臺受到行業(yè)整體下行的影響。

　　加碼 風險蔓延倒逼監(jiān)管出大招

　　業(yè)內人士表示，不少銀行之所以收緊了和P2P平臺之間的合作，主要也是嗅到了行業(yè)風險頻頻發(fā)生的當下監(jiān)管愈加嚴格的氣息。因此，也加速了相關自身業(yè)務的調整。

　　事實也的確如此。最近，不論是國家層面，還是地方層面，對于網貸行業(yè)的監(jiān)管都更為嚴格。

　　在國家層面，2月4日，國務院最新發(fā)布《關于進一步做好防范和處置非法集資工作的意見》特別提出，防控重點領域、重點區(qū)域風險。各地區(qū)、各有關部門要堅決依法懲處非法集資違法犯罪活動，密切關注投資理財、非融資性擔保、P2P網絡借貸等新的高發(fā)重點領域。由此可見，P2P網絡信貸行業(yè)被列為重點防控領域之一。另外，就在最近，市場人士又傳出央行于上周組織了互聯網金融專項整治小組的消息。

　　而在地方層面，深圳市金融辦最先發(fā)函要求自2016年1月1日起，暫停新增互聯網金融企業(yè)名稱及經營范圍的商事登記注冊。隨后，從2016年1月4日起，上海市工商局也已暫�；ヂ摼W金融公司的注冊。在陶偉杰看來，工商收緊注冊只是開始，以后可能會有更加嚴格的規(guī)范出臺。這對于當前良莠不齊的互聯網金融行業(yè)算是一次遏制發(fā)展的開端。

　　“可以確定的是，這一舉措的目的是希望通過適度控制行業(yè)規(guī)模的擴展速度來防范未來可能造成的行業(yè)性風險危害，同時，也可加速行業(yè)內自我凈化，使互聯網金融盡快走上有序繁榮的軌道上。”人人貸董事長楊一夫說。

　　“暫停網貸新增注冊是由于《征求意見稿》對網絡借貸平臺的經營范圍、企業(yè)名稱等進行了規(guī)定，這是工商條線對細則征求意見稿做出的應有反應。相信工商部門和金融辦協(xié)調完成、細則正式稿及相關配套措施落地之后，會放開限制。”金蛋理財CEO鄧巍認為以上舉措說明行業(yè)在前期發(fā)展過程中遇到了問題，現在正處于解決問題的過程中。

　　收緊 行業(yè)洗牌將加速

　　監(jiān)管政策的收緊必然會對于行業(yè)發(fā)展有所影響。周治翰說，目前行業(yè)收緊的趨勢已非常明顯，2016年行業(yè)發(fā)展應該是趨緩的，平臺增速放緩、注冊人數降低都是可以預見的。

　　不過，在楊一夫看來，洗牌的原因嚴格來講不在于監(jiān)管，更多的是市場競爭積累到一定程度后所必然經歷的過程，當然政府監(jiān)管細則的陸續(xù)出臺會加速這一進程，也實質性地為行業(yè)設置了相當高的隱形門檻，這在短期內可能會給行業(yè)帶來一些陣痛，但是長期來看一定利好的。因為一個行業(yè)的可持續(xù)發(fā)展需要形成一套更為明確的規(guī)則和良性的競爭環(huán)境，讓一些不具備風險控制和持續(xù)經營能力甚至存在道德風險的機構逐步淘汰出局，讓合規(guī)且經營良好的企業(yè)脫穎而出，從長遠看有利于讓行業(yè)朝著更好的方向發(fā)展下去。

　　“對正規(guī)發(fā)展的平臺而言，以上收緊措施的不利影響不大，或者說即便有影響也只是暫時的。在監(jiān)管日益明確的情況下，規(guī)范發(fā)展的平臺將會獲得越來越多的認可，這也為投資用戶甄別合規(guī)平臺提供了依據。” 鄧巍補充道。

　　陶偉杰說，監(jiān)管的收緊可能短期內會帶來行業(yè)的收縮，但它同時可有效遏制惡性競爭帶來的投資者資金損失。與以往的互聯網一窩蜂創(chuàng)業(yè)不同，視頻、團購、上門、外賣都可以通過市場化機制進行淘汰。而金融涉及到國計民生，不能承受大批興起又大批死亡的波動。政策和行業(yè)環(huán)境的收緊有助于凈化，但是明確準入門檻，建立經營風險和理財者投資風險防火墻等具體行業(yè)監(jiān)管措施才是行業(yè)能夠長期健康發(fā)展的基石。